健康险，财险公司的新希望？

据金融监管总局数据显示，2024 年，财险公司原保险保费收入 1.69 万亿元，同比增长约 6%，增速较前两年持续放缓。然而，健康险业务却呈现出蓬勃发展的态势，当年财险公司健康险业务收入达到 2043 亿元，同比增长 16.6%，增速不断加快。这一数据表明，健康险已成为财险公司布局的重点领域。《每日经济新闻》记者不完全统计，有 50 多家财险公司的健康险跻身前五大险种之列。其中，众安保险、泰康在线等互联网保险公司在规模和盈利能力方面表现突出，成为行业的佼佼者。但对于众多中小财险公司而言，健康险经营却普遍面临 “增收不增利” 的困境。

近年来，汽车保有量逐渐趋于饱和，车险市场竞争愈发激烈，利润空间不断压缩。与之相反，健康险市场却展现出强劲的发展势头。头部财险公司凭借品牌影响力、客户资源等优势，在健康险业务拓展上已取得初步成效。

以人保财险为例，2024 年其意外伤害及健康险原保险保费收入约 1012 亿元，业务规模仅次于车险，位列第二。受医疗费用上涨和赔付标准提高等因素影响，该业务综合赔付率虽有所上升，但综合费用率下降，最终实现承保利润 2.42 亿元，综合成本率为 99.5%，处于承保盈利状态。

平安财险和太保财险在健康险领域的加码也备受关注。2024 年，健康险均为两家公司的第三大险种，仅次于车险和责任险。平安财险健康险原保险保费收入 183 亿元，同比增长 38%，占比提升至 5.7%。太保财险健康险原保险保费收入 203 亿元，同比增长 17%，主动融入集团大健康战略，优化业务布局和成本控制。

此外，大地财险、阳光财险的意外伤害及健康险原保险保费收入分别为 110 亿元、72 亿元，均为仅次于车险的第二大险种，且实现了承保盈利。太平财险的健康险排位也仅次于车险，原保费收入为 33 亿元。

北京工商大学中国保险研究院副秘书长宋占军认为，财险公司做短期健康险，一方面可管控赔付风险，另一方面能实现产品的快速迭代升级，不断优化产品方案。

近年来，互联网健康险展现出巨大的发展潜力。《中国互联网保险发展报告（2024）》数据显示，行业保费规模从 2013 年的 290 亿元增长到 2023 年的 4949 亿元，保持着年均超 32% 的增长速度。其中，健康险仍是最受欢迎的险种，医疗险在互联网意健险中占比近七成，成为主要的增长险种。

与互联网保险、大型财险公司在健康险业务上的成功不同，更多参与健康险市场的中小险企普遍面临 “增收不增利” 的困境。《每日经济新闻》记者统计发现，在上述 50 多家重点布局健康险的财险公司中，近 40 家公司健康险业务承保亏损，占比约七成。这反映出健康险经营面临风控难度大、产品竞争激烈、医疗成本控制复杂等多重挑战，短期健康险业务的可持续盈利模式仍有待进一步探索。

对于仅能经营短期健康险业务的财险公司来说，如何扬长避短，在健康险市场抢占一席之地？普华永道中国金融业管理咨询合伙人周瑾表示，财险公司经营短期健康险业务，具有更多的调整弹性，可减少健康险领域的死亡螺旋风险。

在周瑾看来，财产险公司和人身险公司经营健康险的底层逻辑是一致的。从客户角度看，最终看重的是产品和服务的品质，保险公司需从长期视角经营客户，动态跟踪客户需求痛点，不断创新产品和服务。

北京大学应用经济学博士后、教授朱俊生指出，财险公司目前在健康险业务上主要局限于短期医疗、意外与附加型保障产品，无法直接进入长期储蓄型健康险市场。但这也为财险公司提供了差异化发展方向：

1、发挥基因优势：财险公司在短期保障产品、理赔服务、客户触达方面更具运营效率，可围绕小额高频、高触达率的健康场景，构建差异化方案，如 “百万医疗 + 增值服务” 组合。

2、聚焦场景化与服务化：围绕交通出行、家庭安全、消费医疗、健康体检等场景，打造融合保障与服务的一体化解决方案，而非仅靠价格竞争。

3、布局健康生态合作：与互联网平台、连锁医院、体检机构、药房等建立联合健康管理体系，从保险支付方拓展为健康服务入口方，强化客户黏性。

4、政策型健康险突破：在城市普惠型商业补充医保、慢病人群保障等政策导向项目中，财险公司具备机制灵活、落地能力强的特点，近年来在 “惠民保” 中已展现出较强的竞争力。

健康险市场的快速发展为财险公司带来了新的机遇与挑战。巨头们已在健康险领域取得初步成效，而中小险企则需探索适合自身的发展路径，通过创新产品与服务，提升风控能力，加强生态合作，在健康险市场中找到立足之地。相信随着行业的不断发展，财险公司在健康险领域将发挥越来越重要的作用，为广大消费者提供更加丰富、优质的健康保障服务。